دكتوراه
Permanent URI for this collectionhttps://dspace.cu-maghnia.dz/handle/123456789/21
Browse
Item محددات سعر الصرف في الجزائر مقاربة معلمية و لا معلمية(2023-05-03) عامر برحو عائشةالملخص: هدفت هذه الأطروحة إلى دراسة تأثير بعض المتغيرات الاقتصادية الكلية على سعر الصرف الفعلي الحقيقي في الجزائر خلال الفترة 1990-2021، بتطبيق اختبار Granger للمدى القصير فبينت النتائج وجود علاقة سببية في اتجاه واحد من مؤشر الانفتاح التجاري والتضخم اتجاه سعر الصرف الفعلي الحقيقي، ومنهجية Toda-Yamamoto للمدى الطويل الذي أظهر تأثير المتغيرات المفسرة على سعر الصرف الفعلي الحقيقي والمتمثلة فيسعر النفط، مؤشر الانفتاح التجاري والتضخم، كما تم الاعتماد على نموذج الانحدار الذاتي ذو الابطاء الموزع الخطي ARDL واللاخطي NARDL، ومن النتائج المتوصل إليها، أن المحددات لها تأثير على سعر الصرف الفعلي الحقيقي في المدى الطويل، فسعر النفط له تأثير سلبي وذلك راجع لخصوصية الاقتصاد الجزائري، وأيضا هناك تأثير سلبي لكل من مؤشر الانفتاح التجاري ومعدل التضخم، وهذه النتيجة جاءت موافقة للنظرية الاقتصادية، كما أن لسعر النفط تأثيل متماثل في المدى الطويل، وفي الأخير قمنا بتقدير نموذج شبكة الانحدار الذاتي اللاخطية مع مدخلات خارجية NARX، حيث تبين أن نموذج NARDL هو النموذج الأفضل لنمذجة وتقدير محددات سعر الصرف في الجزائر. Résumé : Cette thèse vise à étudier l'effet de certaines variables macroéconomiques sur le taux de change effectif réel en Algérie durant la période 1990-2021, en appliquant le test de Granger pour le court terme, les résultats ont montré qu’il y avait une relation de causalité é sens unique entre l’indice d’ouverture commerciale et l’inflation par rapport à le taux de change effectif réel, et la méthodologie de long terme de Toda-Yamamoto, qui a montré l'effet de les variables explicatives sur le taux de change effectif réel, représentées par le prix du pétrole, l'indice d'ouverture commerciale et l'inflation, Elle s’est également appuyé sur le modèle autorégressif linéaire (ARDL) et non linéaire (NARDL), et d’après des résultats obtenus, que les déterminants ont un effet Sur le taux de change effectif réel à long terme, le prix du pétrole a un impact négatif, en raison de la particularité de l'économie algérienne, et il y a aussi un impact négatif à la fois sur l'indice d'ouverture commerciale et sur le taux d'inflation, et ce résultat était en accord avec la théorie économique, et le prix du pétrole a un effet similaire à long terme, et enfin, nous avons estimé le modèle de réseau autorégressif non linéaire avec des entrées exogènes NARX, où il a été constaté que le modèle NARDL est le meilleur modèle de modélisation et d'estimation des déterminants du taux de change dans le Algérie. Abstract : The aim of this thesis is to study the effect of certain macroeconomic variables on the real effective exchange rate in Algeria during the period 1990-2021, by applying the Granger test for the short term, the results showed that there was a relationship one-way causality between the index of trade openness and inflation with respect to the real effective exchange rate, and the long-term methodology of Toda-Yamamoto, which showed the effect of the explanatory variables on the real effective exchange rate, represented by the oil price, the trade openness index and inflation, It also relied on the linear autoregressive model (ARDL) and nonlinear (NARDL), and according to the results obtained, that the determinants have an effect On the long-term real effective exchange rate, the price of oil has a negative impact, due to the particularity of the Algerian economy, and there is also a negative impact on both the trade openness index and on the inflation rate, and this result was in agreement with economic theory, and the price of oil has a similar effect in the long term, and finally, we estimated the autoregressive network model not linear with exogenous inputs NARX, where it was found that the NARDL model is the best model for modeling and estimating the determinants of the exchange rate in the Algeria.